Мировые рынки консолидируются перед данными по инфляции в США

Во вторник, 13 февраля, на мировых рынках наблюдаются смешанные настроения. Инвесторы сфокусированы на сегодняшней публикации данных по январской динамике потребительских цен в США, которые могут оказать влияние на ожидания в отношении дальнейшей траектории монетарной политики Федрезерва. Консенсус-прогноз предполагает замедление годовой инфляции до 2,9%, минимума почти за 3 года, с 3,4% в декабре, а ее базовой компоненты – до 3,7% с 3,9%. Надо отметить, что довольно «ястребиные» заявления чиновников ФРС за последние недели практически полностью развеяли надежды рынков на возможное начало смягчения монетарной политики в Штатах в марте. Согласно CME FedWatch Tool, трейдеры с 87%-й вероятностью ждут сохранения ключевой ставки Федрезервом на уровне 5,25-5,5% на заседании в следующем месяце. Но это не помешало фондовым рынкам продолжить ралли, в том числе американскому – обновить исторические максимумы. По-видимому, инвесторы в акции в данный момент не считают сильно важным, когда именно ФРС приступит к снижению ставки и обращают больше внимания на улучшение макропрогнозов и корпоративных прибылей.

Так, по данным FactSet, на текущий момент свои финансовые результаты за IV квартал 2023 года представили уже 67% эмитентов из состава индекса S&P 500. Из них 75% превзошли прогнозы по прибыли на акцию и 65% – по выручке. С учетом результатов уже отчитавшихся компаний и ожиданий по тем, которым еще только предстоит это сделать, суммарная чистая прибыль компаний из S&P 500 по итогам минувшего квартала может увеличиться на 2,9% (г/г). Неделей ранее предполагался подъем лишь на 1,6% (г/г).

Американские фондовые индексы накануне закрылись без единой динамики, фьючерс на индекс S&P 500 сегодня торгуется в небольшом минусе. Рынки Азии преимущественно выросли, при этом биржи материкового Китая и Гонконга остаются закрытыми в связи с праздником. С умеренного понижения началась торговая сессия в Европе.

Из важной макростатистики по ведущим странам, помимо отчета по инфляции в Штатах, сегодня некоторый интерес будут представлять лишь февральские данные по индексам экономических настроений ZEW в Германии и еврозоне. Из запланированных к публикации корпоративных отчетностей выделим квартальные результаты Hasbro, Marriott International, Biogen, Globalfoundries.

По состоянию на 11:40 мск Индекс МосБиржи вырос на 0,19%, долларовый РТС – на 0,33%. Сводный европейский фондовый индикатор STOXX 600 снижается на 0,32%. Фьючерс на S&P 500 уменьшается 0,10%, доходность десятилетних казначейских облигаций США поднялась на 1 б.п. до 4,18%. Стоимость апрельских фьючерсов на нефть Brent повысилась на 0,32% до $82,3 за баррель.

На торгах в США в понедельник акции разработчика препарата для лечения заболевания печени CymaBay Therapeutics подскочили в цене на 25,4% после того, как биофармкомпания Gilead Sciences согласилась купить его за $4,3 млрд. Бумаги Gilead, в свою очередь, подорожали на 1,1%. В то же время капитализация производителя электромобилей Rivian Automotive просела на 2,1% в связи с тем, что аналитики Barclays понизили рейтинг его акций до «Держать» с «Покупать». Стоимость бумаг Apple, входящих в состав стратегии «US. Сбалансированная», снизилась на 0,9%.

В Европе котировки акций немецкой TUI, крупнейшего туроператора Старого Света, выросли на 3,9%. Компания отчиталась о росте выручки в I квартале 2024 финансового года на 15% сильнее ожиданий, при этом ее чистый убыток сократился более чем в два раза.

Российские фондовые индикаторы умеренно поднимаются во вторник, при этом Индекс МосБиржи вновь протестировал психологическую отметку 3250 пунктов. Поддержку отечественным акциям оказывают высокие цены на нефть, удерживающиеся выше $82 за баррель марки Brent. При этом сдерживает покупателей смешанная динамика зарубежных фондовых площадок перед публикацией важных статданных по инфляции в Штатах, а также отсутствие каких-то значимых внутренних драйверов. В целом же на рынке продолжается безыдейный «боковик». Такая ситуация может продлиться, как минимум, до предстоящего пятничного заседания Банка России.

Лидерами повышения к середине дня оказались бумаги «Яндекса» (+2,1%), «ФосАгро» (+1,4%), Ozon (+1,2%), «Ростелекома» (а.о. +1%), Х5 (+1%), «Детского мира» (+0,9%). В красной зоне между тем торговались бумаги «Fix Price» (-0,6%), «Аэрофлота» (-0,5%), TCS Group (-0,3%) и МТС (-0,2%).

ПАО «Диасофт», занимающееся разработкой ПО для российского финансового сектора, определило цену размещения акций в рамках IPO в 4500 руб. за бумагу по верхней границе объявленного ранее ценового диапазона. Общий размер IPO составил 4,14 млрд руб., по его итогам оценка компании равняется 47,25 млрд руб. Акции «Диасофта» начнут торговаться на Московской бирже уже сегодня под тикером DIAS.

 

Техническая картина

 

Индекс МосБиржи

 

На дневном графике Индекс МосБиржи движется в рамках восходящего канала. Ожидаем продолжения повышения к уровню 3285 пунктов, где располагается осенний локальный максимум, а в случае его прохождения – к верхней границе фигуры в район отметки 3310 пунктов.

S&P 500

 

На дневном графике S&P 500 практически достиг верхней границы среднесрочного восходящего клина, где встретил сопротивление. В связи с этим растет вероятность формирования коррекции и выхода из фигуры вниз с последующим снижением в район отметки 4800 пунктов.

Europe STOXX 600

 

На дневном графике STOXX 600 консолидируется в середине среднесрочного восходящего канала. Ожидаем продолжения движения в направлении верхней границы фигуры, при этом ближайшей промежуточной целью является исторический максимум в районе отметки 495 пунктов.

CSI 300

 

На дневном графике CSI 300 вышел наверх из среднесрочного нисходящего клина, а также превысил пятидесятидневную скользящую среднюю. Ожидаем продолжения подъема после возобновления торгов. Ближайшей целью видится уровень 3500 пунктов.